Sigurd har beseiret Atle og sønnene hans, men i kampen har han mistet sin far og mor. Det eneste han sitter igjen med er farens ødelagte sverd, Gram. Sigurd reiser til Kurland for å få hjelp av farens slektninger. Kong Eirik tar imot ham, men vil ikke hjelpe ham å ta tilbake tronen fra Atles ætt. Han blir sendt til Regins smie, og Sigurd håper han kan smi sammen Gram. Men smeden har andre planer ...